Вопросы управления капиталом давно обсуждается трейдерами из разных стран. В общем, их суть сводится к тому, что с помощью науки создается специальный механизм, который позволяет увеличивать прибыли, уменьшая при этом потери. Сегодня мы поговорим о наиболее распространенных математических моделях управления капиталом на примере конкретных формул и подходов. Для этого мы подробно остановимся на различных математических моделях, в том числе и на модели Келли. Одним словом - сегодня говорим про управление капиталом.
Типы моделей
Данная статья посвящена изучению математических моделей управления капиталом. Здесь будут изложены основные подходы, которые долгими годами были успешно апробированы на рынке. Какой из этих подходов выбрать для применения каждый трейдер решает самостоятельно. Наша задача изложить максимально подробно каждую имеющуюся модель, и те преимущества с недостатками, которыми эта модель обладает.
Модель Келли
Данная модель уникальна тем, что она создавалась не для валютных или фондовых рынков. Изначально данная модель была разработана Ральфом Винсом, который называл ее самой успешной моделью управления финансами для игроков в blackjack. В дальнейшем многие люди по достоинству оценили возможности данной модели, и начали применять ее, в том числе и для валютных рынков, назвав эту модель системой Келли, в честь автора, который начал применять данную методику к биржам. Фактически можем говорить о наборе формул, которые позволяют точно описать потребность в деньгах, а также риски, которые на эти деньги налагаются. Формула модели представлены ниже.
F=((R+1)*P-1)/R
- Отношение выигрышных сделок к проигрышным. Здесь необходимо проводить математическую операцию деления. Например, в своей торговле вы используете стратегию, которая из 10 сделок 7 закрывает с прибылью и 3 с убытком. 7/3=2,33 это и есть соотношение, которые необходимо использовать в формуле.
- Прибыльность. Параметры прибыльности отображает процентное соотношение прибыльных сделок к убыточным. Из примера, которые указаны выше, прибыльность торговли составляет 70 процентов.
Полученные данные мы можем подставить в формулу и увидеть следующие результаты: ((2,33+1)*0,7-1)/2,33=(3,33*0,7-1)/2,33=(2,33-1)/2,33=1,33/2,33=0,57 (57%)
Эти данные говорят о том, что при правильном управлении капиталом и при текущей вашей торговой стратегии, Вам необходимо 57 процентов депозита для того, чтобы прибыльно вести торговлю. Это и есть основа управления капиталом, то есть те данные, с которых начинается работа.
Данная методика является достаточно простой, но вместе с тем очень эффективный. Одним из главных его идейных применить был Ларри Вильямс. В своих книгах он написал, что применяя методику Келли он сумел увеличить депозит с 60 тысяч до 500 тысяч всего за один год. Такая неслыханная прибыль была с недоверием воспринята рынком, в следствии чего комиссия по торговле длительное время проверяли счета трейдера, чтобы найти в его торговле элементы мошенничества. Но мошенничества не было, было только грамотное управление капиталом.
Принцип мартингейла
Данная методика также пришла на мировые рынки из игорных заведений. Мартингейл, как принцип управления капиталом, долгое время отлично и прибыльно использовался для игры в рулетку. Принцип данного подхода достаточно прост - если долгое время выпадает «красное», с большой долей вероятности в следующий раз выпадет «черное». Эта простая методика при правильном использовании может дать отличные результаты. В отличие от принципа Келли, мартингейл отлично подходит для применения на рынке бинарных опционов. При этом суть изначально торговля абсолютно не меняется — если рынок долгое время растет, образуя большое количество свечей подряд в одном направлении, то с большой долей вероятности рынок развернется и пойдет в противоположном направлении.
Работая с мартингейлом важно понимать до какой ступени в торговле Вы готовы дойти, насколько эта ступень является рискованной при Вашем депозите. Например, если вы торгуете бинарными опционами начиная с 24 долларов, прибыльность вашего контракта составляет 70 процентов, а стратегия составлена таким образом, что предполагает работу на четырех ступенях мартингейла, то Вам потребуется депозит равный приблизительно 530 долларов. То есть это те деньги, которые вы можете потерять любой сделки, при условии, что четвертая ступень мартингейла закроется с убытком.
Помните, мартингейл это очень опасная система управления капиталом, которая часто создает ситуации, в которых Вы можете заработать несколько долларов, рискуя при этом потерять сотни. Для работы по такой системе нужен большой депозит и железные нервы.
Более подробно методика описана в данной статье, где можно не просто прочитать про принцип мартингейла управления капиталом, но и автоматически произвести все необходимые расчеты.
Подводя итог
Изучая методики управления капиталом на рынке бинарных опционов, необходимо отметить, что принцип мартингейла и метод Келли являются наиболее адаптивными к данному рынку. Их применение может позволить значительно сократить потери во время торговли и увеличить результат. При этом важно понимать, что решение о применении той или иной системы управления капиталом необходимо принимать не на основе личностных качеств, но на основе детальной статистики, которую вы должны собрать минимум за 6 месяцев. Опытные трейдеры говорят о том, что только статистика за 2 года позволяет однозначно ответить на вопрос, эффективен ли в той или иной ситуации выбранный метод управления капиталом. Чем больше период для анализа вы возьмете, тем более точными будут результаты, тем менее рискованной будет ваша торговля.
Главное, что вы должны понять - управление капиталом на прямую влияет на конечный результат торговли. Если вы не можете защитить свои капиталы от необоснованных рисков - вам не стать трейдером.